استیکینگ ارز دیجیتال چیست؟ آموزش کامل Staking به زبان ساده

در این مقاله، قرار است با هم ببینیم که استیکینگ ارز دیجیتال چیست، چطور کار می‌کند، چه مزایا و چه ریسک‌هایی دارد و چطور می‌توان آن را شروع کرد. همچنین به مقایسه استیکینگ با روش‌های دیگر سرمایه‌گذاری و نکاتی برای انتخاب بهترین ارز و پلتفرم خواهیم پرداخت.

استیکینگ ارز دیجیتال چیست؟

در سال‌های نه‌چندان دور، ساده‌ترین راهی که مردم برای کسب درآمد غیرفعال داشتند، سپرده‌گذاری پول در بانک و دریافت سود سالانه بود. اما چند سالی است در حوزه بلاکچین روشی به نام استیکینگ ارز دیجیتال مطرح شده که نه‌تنها می‌تواند سرمایه شما را همراه با رشد بازار افزایش دهد، بلکه سود سالانه‌ای هم به دارایی‌تان اضافه می‌کند.

استیکینگ روشی در ارزهای دیجیتال است که به کاربران اجازه می‌دهد با قفل کردن رمزارزهای خود در کیف پول، پاداش بگیرند. این کوین‌ها برای تأیید تراکنش‌های شبکه یا تأمین نقدینگی استفاده می‌شوند. استیکینگ در شبکه‌هایی که از الگوریتم اثبات سهام (Proof of Stake یا PoS) استفاده می‌کنند، انجام می‌شود.

این پاداش‌ها مستقیماً از سوی خود شبکه پرداخت می‌شوند و ارز دیجیتال شما به شخص دیگری قرض داده نمی‌شود. استیکینگ یک روش ایمن، ساده و محبوب برای افزایش دارایی‌های دیجیتال است؛ در حالی است که همچنان آن‌ها را در اختیار دارید.

استیکینگ ارز دیجیتال چگونه کار می‌کند؟

در شبکه‌های بلاکچین، هر تراکنش باید پیش از ثبت شدن، تأیید شود تا اطمینان حاصل گردد که اطلاعات درست هستند و دوباره‌ خرج‌کردن (Double Spending) اتفاق نمی‌افتد. چون این شبکه‌ها غیرمتمرکزند و واسطه‌ای مثل بانک وجود ندارد، تأیید تراکنش‌ها بر عهده خود کاربران شبکه است. این کار توسط افرادی انجام می‌شود که به آن‌ها «اعتبارسنج» (Validator) می‌گویند.

اعتبارسنج‌ها نقش اصلی را در امنیت و صحت بلاک چین دارند. آن‌ها تراکنش‌های جدید را بررسی کرده، در قالب بلوک جمع‌آوری می‌کنند و سپس این بلوک‌ها را به زنجیره اضافه می‌کنند. اما برای اینکه شبکه مطمئن شود اعتبارسنج‌ها طبق قوانین عمل می‌کنند، آن‌ها باید بخشی از ارز دیجیتال خود را به‌عنوان وثیقه یا «استیک» گرو بگذارند.

همین عمل، استیکینگ نام دارد و ارتباط مستقیم با فرآیند تأیید تراکنش‌ها دارد. در مدل اثبات سهام، اعتبارسنج‌ها بر اساس مقدار ارز استیک‌شده انتخاب می‌شوند. هرچه میزان ارز گرو گذاشته‌شده بیشتر باشد، شانس انتخاب شدن برای تأیید بلوک‌ها و دریافت پاداش هم بیشتر است.

این پاداش‌ها معمولاً از همان نوع ارز دیجیتال استیک‌شده هستند و یا از کارمزد تراکنش‌ها تأمین می‌شوند. اگر یک اعتبارسنج عمداً اطلاعات نادرست ثبت کند یا قوانین را زیر پا بگذارد، بخشی از دارایی استیک‌شده‌اش در فرآیندی به نام «اسلشینگ» (Slashing) به عنوان جریمه از بین می‌رود.

محاسبه سود و پاداش استیک کردن ارز دیجیتال

مهم‌ترین مسئله موجود در استیکینگ رمزارز، سودی است که به دست می‌آورید. پس بهتر است بدون مقدمه وارد این بحث شویم.

به دلیل اینکه سود استیکینگ ارز دیجیتال وابسته به پارامترهای مختلفی است، محاسبه دستی آن کمی زمان‌بر و بی‌فایده است. برای این کار، وبسایت‌های مختلفی مثل StakingReward.com وجود دارد که محاسبه سود ماهانه استیکینگ را بسیار آسان کرده است. راهنمای این بخش بدین صورت است:

• انتخاب دارایی: از فهرست کشویی یک دارایی را انتخاب کنید؛ دارایی‌ها بر اساس محبوبیت نمایش داده می‌شوند و می‌توانید با جستجو یا انتخاب دسته‌بندی، دارایی مورد نظر خود را پیدا کنید.
• انتخاب ارائه‌دهنده: یک ارائه‌دهنده از فهرست کشویی انتخاب کنید؛ ارائه‌دهندگان بر اساس میزان دارایی تحت مدیریت مرتب شده‌اند و امکان جستجو یا انتخاب گزینه Solo/Smart Contract نیز وجود دارد.
• وارد کردن مقدار استیکینگ: مقدار توکن یا معادل دلاری آن را وارد کنید؛ حداکثر مقدار برابر با ارزش بازار دارایی است و امکان جابه‌جایی بین واحدها وجود دارد.
• انتخاب زمان استیکینگ: بازه زمانی بین ۱ روز تا ۱۰ سال را وارد کنید؛ نمودار پیش‌فرض ۳ سال را نشان می‌دهد و برای زمان‌های طولانی‌تر تا ۱۰ سال تغییر می‌کند.
• وارد کردن قیمت مورد انتظار: قیمتی که انتظار دارید پس از پایان دوره استیکینگ رمزارز داشته باشد را وارد کنید؛ محاسبه با در نظر گرفتن منحنی کاهش معکوس قیمت انجام می‌شود.
• استفاده از اسلایدرها و شاخص‌ها: شاخص‌هایی مانند نسبت استیکینگ بر پاداش‌ها تاثیر دارند؛ افزایش نسبت معمولاً پاداش را کاهش و کاهش نسبت، پاداش را افزایش می‌دهد.

روش‌های استیک کردن رمز ارزها

برای استیک کردن، روش‌های مختلفی وجود دارد که شناخت آن‌ها برای انتخاب بهترین روش استیکینگ ارز دیجیتال ضروریست. در ادامه هرکدام را بررسی خواهیم کرد.

استیکینگ مستقیم (Direct Staking)

استیکینگ مستقیم روشی برای شرکت در فرآیند استیکینگ است که شامل قفل کردن مستقیم دارایی‌ها روی بلاک چین برای مشارکت در مکانیزم‌های اجماع مانند اثبات سهام می‌شود. در این روش، شما توکن‌های خود را مستقیماً روی بلاک چین قفل می‌کنید تا به اعتبارسنجی تراکنش‌ها کمک کرده و امنیت شبکه را تضمین کنید.

مزیت اصلی استیکینگ مستقیم این است که کنترل کامل دارایی‌ها در اختیار شماست و کلیدهای خصوصی همچنان تحت مالکیت شما باقی می‌مانند.

با وجود جذاب بودن بازده، این فرآیند نیازمند دانش فنی برای راه‌اندازی زیرساخت‌های لازم مانند نود اعتبارسنج است و در شبکه‌هایی مانند اتریوم، نیاز به حداقل ۳۲ اتریوم برای تبدیل شدن به اعتبارسنج وجود دارد. بلاک چین‌های اتریوم، کاردانو و سولانا نمونه‌هایی هستند که امکان استیکینگ مستقیم را فراهم می‌کنند.

استیکینگ سرد (Cold Staking)

استیکینگ سرد به معنی نگهداری کوین در کیف پول‌های سخت‌افزاری مانند لجر (Ledger) یا ترزور (Trezor) برای استیکینگ آفلاین است. این روش به دلیل آفلاین بودن، امنیت دارایی‌ها را به‌طور قابل توجهی افزایش می‌دهد.

روش استیکینگ سرد محافظت قوی‌تری در برابر حملات آنلاین فراهم می‌کند، اما انعطاف‌پذیری کمتری دارد، زیرا برای انجام تراکنش‌ها نیاز به دسترسی فیزیکی به دستگاه دارید. مثال‌هایی از این روش شامل استفاده از لجر و ترزور برای استیکینگ اتریوم، تزوس (Tezos) و سایر ارزها هستند.

استیکینگ نمایندگی‌شده (Delegated Staking)

استیکینگ نمایندگی‌شده به شما این امکان را می‌دهد که توکن‌های خود را به اعتبارسنج‌ها واگذار کنید تا کار اعتبارسنجی را به جای شما انجام دهند. این روش برای کسانی که می‌خواهند بدون نیاز به راه‌اندازی نود اعتبارسنج و داشتن دانش فنی مشارکت کنند، ایده‌آل است و در واقع بار فنی را از دوش شما برمی‌دارد. البته نسبت به روش مستقیم، از سود شما کاسته خواهد شد.

در شبکه‌های اثبات سهام نمایندگی‌شده (Delegated Proof of Stake – DPoS) مانند ترون، شرکت‌های اعتبارسنج بر اساس تعداد توکن‌های واگذار شده به آن‌ها انتخاب و پاداش به‌طور متناسب بین همه واگذارکنندگان توزیع می‌شود. پروژه‌های ترون و تزوس دو نمونه معروف از این روش هستند.

لیکوئید استیکینگ (Liquid Staking)

در روش لیکوئید استیکینگ، برخلاف سایر روش‌های موجود، توکن‌های شما قفل می‌شوند اما در عوض توکن‌های نماینده دریافت می‌کنید (مانند stETH برای $ETH) که می‌توان از آن‌ها در پلتفرم‌های دیفای برای فرصت‌های دیگر هم استفاده کرد.

این روش نقدینگی دارایی‌های شما را حفظ کرده و در عین حال امکان کسب پاداش را فراهم می‌کند. مثال‌هایی از این روش شامل استخرهای استیکینگ اتریوم در لیدو (Lido) و راکت پول (Rocket Pool) هستند.

استیکینگ گروهی  (Pooled Staking)

استیکینگ گروهی به سرمایه‌گذاران با تعداد توکن محدود اجازه می‌دهد تا نیروهای خود را متحد کنند و شانس اعتبارسنجی بلاک‌ها و دریافت پاداش را افزایش دهند. پاداش‌ها به‌طور متناسب با سهم هر عضو در استخر توزیع می‌شوند.

این روش راه آسانی برای مشارکت بدون نیاز به تعداد زیاد توکن است، اما به دلیل تقسیم پاداش بین شرکت‌کنندگان، معمولاً بازده کمتر است. انتخاب استخر مناسب برای به حداکثر رساندن سود اهمیت زیادی دارد.

استیکینگ مجدد (Restaking)

ری استیکینگ یا استیکینگ مجدد به امکان استیک کردن همزمان کوین‌ها در بلاک چین اصلی و سایر پروتکل‌ها اشاره دارد که منجر به افزایش میزان پاداش می‌شود.

برخی پروتکل‌ها برای این نوع استیکینگ از لیکوئید استیکینگ استفاده می‌کنند تا بتوانید با همان دارایی‌ها در چند پلتفرم مشارکت کنید. با این حال، در صورت انجام کارهای اشتباه در شبکه توسط اعتبارسنج، ری استیکینگ ریسک بالاتری از مجازات اسلشینگ دارد؛ در این حالت یک بخش بزرگ یا تمام وثیقه شما از دست می‌رود.

استیکینگ از طریق صرافی

استیکینگ ارز دیجیتال از طریق صرافی‌های متمرکز به کاربران این امکان را می‌دهد که به سادگی و بدون نیاز به دانش فنی پیچیده، ارزهای دیجیتال خود را استیک کرده و پاداش دریافت کنند. این روش، فرآیند راه‌اندازی و مدیریت Staking ارز دیجیتال را به شدت ساده می‌کند، اما در عین حال معایبی نیز دارد.

از جمله این معایب می‌توان به کنترل کمتر کاربر بر دارایی‌هایش اشاره کرد، زیرا ارزها در اختیار صرافی قرار می‌گیرند که این امر ریسک‌های امنیتی را افزایش می‌دهد. علاوه بر این، معمولاً صرافی‌ها بخشی از پاداش‌های استیکینگ را به عنوان کارمزد برداشت می‌کنند که باعث می‌شود سود خالص کاربر کاهش یابد.

دیفای استیکینگ (DeFi Staking)

پروژه‌های دیفای به برنامه‌هایی گفته می‌شود که امور مالی مانند وام دادن یا مبادلات رمزارزها را به شیوه غیرمتمرکز انجام می‌دهند. در این پروژه‌ها امکان استیک کردن ارزهای دیجیتال برای تامین نقدینگی وام‌ها یا معاملات وجود دارد. هر پروژه براساس وایت پیپر خود به سپرده‌گذاران رمزارزها پاداشی برای استیکینگ اعطا می‌کند. این توع استیک کردن با استیکینگ برای تامین امنیت شبکه متفاوت است و هدف آن تامین نقدینگی برای عملیات‌های مالی است. سود استیکینگ این پروژه‌ها نیز قابل توجه است. برای مثال پس از خرید تتر یا خرید اتریوم، می‌توان آن را در پروتکل آوه (Aave) استیک کنید و در ازای آن پاداش بگیرید.

استیک کردن بیت کوین

بلاک چین‌های اثبات کار مانند بیت کوین به‌طور ذاتی برای استیکینگ طراحی نشده‌اند. با این حال، با ظهور پروتکل‌های لایه دوم بیت کوین (Layer 2) امکان پیاده‌سازی برخی عناصر استیکینگ روی شبکه بیت کوین فراهم شده است.

پروتکل‌های لایه دومی وجود دارند که روی بیت کوین راه‌اندازی شده و عمدتاً خدمات دیفای بیت کوین ارائه می‌دهند. این پروتکل‌ها برای پردازش تراکنش قبل از ارسال به لایه اصلی بیت کوین از مکانیزم‌هایی مشابه اثبات سهام (PoS) استفاده می‌کنند.

به عنوان مثال، استکس (Stacks) که یک لایه قرارداد هوشمند روی بیت کوین است، از مکانیزم اجماع PoX یا اثبات انتقال (Proof of Transfer) استفاده می‌کند. این مکانیزم به شما امکان می‌دهد تا با استیک کردن توکن بومی STX و کمک به امنیت لایه دوم، پاداش بیت کوین دریافت کنید. همچنین پروتکل‌هایی مانند Acre وجود دارند که امکان استیکینگ BTC بومی و دریافت پاداش به صورت بیت کوین توکنیزه شده را فراهم می‌کنند.

مزایا و معایب استیکینگ ارز دیجیتال

حالا که با آشنایی اولیه‌ای با استیکیگ پیدا کردیم، بیایید بررسی کنیم که استیکینگ ارز دیجیتال چه مزایایی دارد. مهم‌ترین این مزایا شامل موارد زیر می‌شوند.

درآمد غیرفعال بدون معامله ارز دیجیتال

شاید بزرگ‌ترین مزیت استیکینگ ارز دیجیتال همین باشد. در واقع، دارایی‌های شما حتی اگر قیمتشان افزایش پیدا نکند، همچنان برایتان درآمد ایجاد می‌کنند و برای این کار نیازی به فروش آن‌ها نیست. برخی از استخرهای استیکینگ حتی امکان کسب بازده سالانه دو رقمی (APY) را فراهم می‌کنند.

بازده نسبتاً مناسب

نرخ سود سالانه‌ی ارزهای مطرح و قابل اعتماد بسیار پایین است. به عنوان مثال برای استیک کردن اتریوم در یک سال فقط حدود 5 درصد گیرتان می‌آید. البته اگر قصد هولد کردن یک ارز دیجیتال برای چندین سال را دارید، سود آن در آینده قابل توجه خواهد بود.

البته برخی شبکه‌های کمتر شناخته‌شده تا ۲۰٪ و حتی بعضی تا ۵۰٪ پاداش می‌دهند. این شرایط سودآور، استیکینگ را به روشی جذاب برای افزایش دارایی‌های دیجیتال تبدیل کرده است.

هزینه سرمایه‌گذاری کم

برخی بلاک چین‌ها به حداقل سرمایه بسیار بالایی برای استیکینگ نیاز دارند، اما برخی دیگر این‌طور نیستند. در بسیاری موارد می‌توان با مقادیر بسیار کم شروع به استیکینگ کرد و نیاز به تجهیزات خاصی نیست. به ویژه پیوستن به استیکینگ نمایندگی‌شده و استخرهای گروهی معمولاً ساده و در دسترس است.

امنیت شبکه

استیکینگ در چارچوب غیرمتمرکزی انجام می‌شود، به این معنا که هیچ «رییس» واحدی برای آن وجود ندارد. این موضوع خطرات مرتبط با عملکرد شبکه را تا حد زیادی کاهش می‌دهد.

شرکت‌کنندگان شبکه با اختصاص دارایی‌های خود، یکپارچگی شبکه و امنیت بلاکچین را حفظ کرده و از نظر مالی و ایدئولوژیک از موفقیت شبکه استفاده می‌کنند. این مشارکت همچنین اعتبارسنج‌ها را تشویق می‌کند تا معاملات را به نفع شبکه پردازش کنند.

مدیریت شبکه

ماهیت غیرمتمرکز شبکه به هر عضو امکان می‌دهد تا در تغییرات شبکه تأثیر داشته باشد. برای مثال، افرادی که دارایی‌های خود را استیک کرده‌اند، هنگام تصمیم‌گیری درباره به‌روزرسانی پروتکل‌ها نظر می‌دهند و در شکل‌گیری جهت‌گیری آینده شبکه مشارکت می‌کنند. این اقدام اطمینان می‌دهد که هر شرکت‌کننده با شرایط و روش عملکرد شبکه راحت باشد.

اگرچه استیکینگ رمزارز با هدف افزایش سود انجام می‌شود، اما همزمان با آن ریسک‌هایی نیز وجود دارد که مرتبط با تغییرات بازار و امنیت هستند. بیایید معایب استیکینگ ارز دیجیتال را بررسی کنیم.

ریسک نوسانات قیمت ارز دیجیتال

اگر قیمت ارز دیجیتال استیک‌شده کاهش یابد، نه‌تنها ممکن است سودی نصیبتان نشود حتی دارایی شما کمتر از مقدار اولیه خواهد شد. بنابراین، ریسک‌های مرتبط با نوسانات بازار را در نظر بگیرید و سبد دارایی خود را متنوع کنید. برای مثال، بخشی از دارایی‌ها را در استیکینگ با نرخ‌های پرنوسان و پتانسیل سود بالا سرمایه‌گذاری کنید و بخش دیگر را در ارزهای دیجیتال با نرخ پایدارتر.

مسدود شدن توکن‌ها

استیکینگ ارز دیجیتال معمولاً مستلزم قفل شدن توکن‌ها برای مدت مشخصی است. برای مثال، اگر یک سال کوین‌های خود را استیک کنید، در این مدت به آنها دسترسی نخواهید داشت. این موضوع می‌تواند باعث از دست رفتن فرصت‌های سرمایه‌گذاری و عدم واکنش سریع به تغییرات قیمت شود.

البته مدت زمان قفل شدن بسته به شبکه متفاوت است و بهتر است شبکه‌ای را انتخاب کنید که مدت زمان مسدود شدن آن با نیاز شما مطابقت دارد.

ریسک‌های فنی

فعالیت در شبکه‌های استیکینگ همواره با ریسک مشکلات فنی و تقلب همراه است. در این زمینه، امنیت شرکت‌کنندگان به‌طور کامل به پلتفرمی که برای استیکینگ استفاده می‌کنند بستگی دارد و این پلتفرم باید معتبر و ایمن باشد.

اعتبارسنج‌های غیرقابل اعتماد

گاهی اعتبارسنج‌های شبکه از انتقال پاداش‌ها به سرمایه‌گذاران خودداری می‌کنند و در برخی پروژه‌های استیکینگ، پاداش‌ها پس از مدتی طولانی پرداخت می‌شوند. علاوه بر انتخاب یک پلتفرم معتبر، باید قوانین استیکینگ در آن را به‌طور کامل یاد بگیرید؛ میزان پاداش‌ها، قوانین برداشت و تاریخ پرداخت‌ها را بررسی کنید و هرگز وجوه خود را مستقیماً برای اعتبارسنج ارسال نکنید.

استراتژی برای استیک ارزهای دیجیتال

برای شروع استیک، حتماً نباید اطلاعات فنی زیادی داشته باشید بلکه می‌توان با دانستن چند اصل، طبق یک استراتژی مشخص پیش رفت. بیایید ببینیم برای شروع استیکینگ، چه کارهایی باید انجام دهیم.

تحقیق و انتخاب ارز دیجیتال مناسب

ابتدا باید ارزهای دیجیتالی را پیدا کنید که از مکانیزم اثبات سهام پشتیبانی می‌کنند. برای شروع، بهتر است روی ارزهای معتبر و شناخته‌شده‌ای مانند اتریوم (ETH)، سولانا (SOL) یا کاردانو (ADA)  متمرکز شوید. در مورد هر پروژه تحقیق کنید، به تیم توسعه‌دهنده، کاربرد شبکه و پایداری آن توجه کنید تا از اعتبار آن مطمئن شوید.

انتخاب پلتفرم استیکینگ

برای شروع، ساده‌ترین راه استفاده از صرافی‌های متمرکز است. این روش به دلیل سادگی، برای مبتدیان مناسب است، هرچند که کنترل کمتری بر دارایی‌های خود دارید.

راه دیگر استفاده از کیف پول‌های غیرمتمرکز (مانند لجر یا متامسک) و شرکت در استخرهای استیکینگ است که کنترل بیشتری را برای شما فراهم می‌کند، اما ممکن است نیاز به دانش فنی بیشتری داشته باشد.

درک ریسک‌ها و پارامترهای مهم

پیش از شروع، باید باید به نرخ پاداش سالانه یاAPY  و کارمزدهای پلتفرم انتخابی خود دقت کنید. همچنین بدانید که در استیکینگ ریسک‌هایی وجود دارد و با توجه به نوع ارز و پلتفرم انتخابی شما می‌تواند کم و زیاد شود. پس موارد زیر را در نظر داشته باشید:

• نوسان قیمت ارز دیجیتال
• دوره قفل شدن دارایی
• اسلشینگ

کدام ارزها را می‌شود استیک کرد؟

سوالی که ممکن است پیش بیاید است که چه ارزهایی را می‌توان استیک کرد و کدام ارز بهترین گزینه برای استیک کردن است؟ در ادامه ۱۰ مورد از بهترین کوین‌های قابل استیک را بررسی خواهیم کرد.

بیت کوین

اگرچه بیت کوین مستقیماً قابل استیک کردن نیست چون از مکانیزم اثبات کار استفاده می‌کند اما بطور غیرمستقیم و توسط پلتفرم‌های دیفای قابلیت استیکینگ دارد. ارزش بازار استیکینگ آن حدود ۷.۰۵ میلیارد دلار بوده و سهم کمی در حدود ۰.۲۹ درصد از کل بازار دارد.

بیت کوین یک ارز دیجیتال کمیاب و اصطلاحاً طلای دیجیتال است؛ یعنی در گذر زمان و با عبور از دوره‌های هاوینگ، کمیاب‌تر شده و ارزش آن بالاتر خواهد رفت. این یعنی هولد کردن بیت کوین به خودی خود سرمایه شما را افزایش خواهد داد. حالا چرا بجای هولد کردن که تا هنگام فروش دارایی هیچ سودی به شما نخواهد داد، استیک نکنید و از سود سالانه آن بهره‌مند نشوید؟

اتریوم

اتریوم با نرخ سود سالانه میانگین ۲.۹۶ درصد، یکی از گزینه‌های اصلی استیکینگ محسوب می‌شود. ارزش بازار استیکینگ آن ۱۶۷.۸۳ میلیارد دلار است و حدود ۲۹.۶۴ درصد از عرضه در حال استیک شدن است.

سولانا

سولانا با نرخ سود سالانه ۷.۲۳ درصد، برای سرمایه‌گذاران به‌ویژه در بخش دیفای جذاب است. حدود ۶۷.۰۴ درصد از کل عرضه آن در حال استیک شدن بوده و ارزش بازار استیکینگ آن ۸۲.۰۳ میلیارد دلار است.

لیدو استیکد اتر (Lido Staked Ether)

این نسخه توکن‌سازی‌شده از اتر با نرخ سود سالانه ۲.۶۶ درصد ارائه می‌شود. ارزش بازار استیکینگ آن حدود ۴۱.۵۴ میلیارد دلار بوده و بیشتر برای کاربرانی مناسب است که می‌خواهند از استیکینگ نقدینگی بیشتری دریافت کنند.

یو اس دی کوین (USD Coin)

یو اس دی کوین با نرخ سود سالانه ۷ درصد، یکی از استیبل‌کوین‌های محبوب برای استیکینگ کم‌ریسک است. ارزش بازار استیکینگ آن ۱.۱ میلیارد دلار بوده و تغییر قیمتی ندارد، چون قیمت آن همواره نزدیک ۱ دلار ثابت می‌ماند.

استارک نت (Starknet)

استارک نت با نرخ سود سالانه ۷.۷۳ درصد، پروژه‌ای رو به رشد در حوزه مقیاس‌پذیری بلاک چین است. ارزش بازار استیکینگ آن حدود ۶۳.۳۷ میلیون دلار بوده و ۱۱.۱۸ درصد از کل عرضه آن در حال استیک شدن است.

نیر پروتکل (NEAR Protocol)

نیر پروتکل نرخ سود سالانه ۹.۱ درصد ارائه می‌دهد و حدود ۴۸.۳۷ درصد از عرضه آن استیک شده است. ارزش بازار استیکینگ این ارز دیجیتال به ۱.۷۸ میلیارد دلار می‌رسد و رشد خوبی را تجربه کرده است.

پولکادات (Polkadot)

پولکادات با نرخ سود سالانه ۱۲.۱۲ درصد، یکی از بالاترین بازده‌ها را در بین پروژه‌های بزرگ دارد. حدود ۴۸.۶۲ درصد از عرضه این ارز دیجیتال در حال استیک شدن است و ارزش بازار استیکینگ آن ۳.۳۳ میلیارد دلار است.

اتم (Cosmos Hub)

در این لیست ارز اتم متعلق به کازماس هاب با نرخ سود سالانه ۲۱.۸۸ درصد، بیشترین سود استیکینگ ارز دیجیتال را به کاربر می‌دهد. بیش از ۵۵.۵۳ درصد از عرضه آن استیک شده و ارزش بازار استیکینگ آن ۱.۲۴ میلیارد دلار است.

تتر (Tether)

تتر به‌عنوان یک استیبل‌کوین محبوب، نرخ سود سالانه ۱۰ درصد ارائه می‌دهد. ارزش بازار استیکینگ آن حدود ۷۴۱.۸۴ میلیون دلار بوده و با توجه به ثبات قیمتی‌اش، برای سرمایه‌گذاران ریسک کمتری دارد.

تفاوت هولد کردن و استیک کردن رمز ارز

هولد کردن و استیک کردن دو روش محبوب در سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال هستند، اما از نظر میزان ریسک، نقدشوندگی، درگیری کاربر و نوع سوددهی تفاوت‌های مهمی با هم دارند. انتخاب هر کدام بسته به اهداف و سبک سرمایه‌گذاری فرد متفاوت است.

• ریسک و پاداش: در هولد کردن، سود و زیان کاملاً تحت تأثیر نوسانات بازار است؛ سقوط بازار می‌تواند ضرر زیادی ایجاد کند و رشد بازار سود قابل توجهی بدهد. استیک کردن سود سالیانه به همراه دارد، اما کاهش ارزش دارایی و قفل شدن سرمایه از ریسک‌های آن است.
• سطح درگیری: هولد کردن بعد از خرید، نیاز به پیگیری کمی دارد و برای سرمایه‌گذاران منفعل مناسب است. اما استیک کردن نیازمند انتخاب پلتفرم، آشنایی با شرایط و مدیریت دوره‌های استیک است.
• نقدینگی: در هولد کردن، امکان فروش دارایی در هر زمان وجود دارد. ولی در استیکینگ به دلیل دوره‌های قفل شدن سرمایه، نقدینگی کمتر است و برداشت زودهنگام معمولاً جریمه دارد.
• پتانسیل درآمد: در هولد کردن، سود تنها از افزایش قیمت بازار به دست می‌آید. اما در استیکینگ، علاوه بر احتمال رشد قیمت، پاداش دوره‌ای هم دریافت می‌شود که درآمدی ثابت ایجاد می‌کند.
• تأثیر بر بازار و شبکه: هولدرها با کاهش عرضه در گردش می‌توانند به رشد قیمت کمک کنند، در حالی که استیک‌کنندگان امنیت و کارایی شبکه را افزایش داده و اعتماد به آن را بالا می‌برند.

استیکینگ؛ آغاز یک سرمایه گذاری هدفمند

استیک کردن ارز دیجیتال می‌تواند راهی جذاب برای کسب درآمد باشد، اما همیشه با ریسک‌هایی همراه بوده است. این روش هر روز طرفداران بیشتری پیدا می‌کند، به‌ویژه با شبکه‌هایی مثل اتریوم که استیکینگ را ساده‌تر کرده و بلاک چین‌های جدیدی که به سمت الگوریتم اثبات سهام می‌آیند و نرخ سودهای بالاتری پیشنهاد می‌دهند.

اگر به دنبال یادگیری و تسلط بر یک استراتژی سودآور و خرید ارز دیجیتال هستید، شناخت استیکینگ نقطه شروع فوق‌العاده‌ای است. با درک درست از نحوه کار، میزان سود و ریسک‌های آن، می‌توانید با اطمینان بیشتری وارد این حوزه شوید و فرصت‌های جدید را به نفع خود استفاده کنید.

سوالات متداول